# 新加坡“家族办公室” 让全球富豪自动飞来 URL: https://www.shicheng.news/v/7Y0e6 Published: 2020-10-19 Source: 狮城新闻 王瑞杰宣布，新加坡实施多年的“家族办公室”制度将有更进一步深化措施，尤其是扩大免税的涵盖范围，并将现行的免税政策继续延长到2024年。这让全球有钱人，以及近期因香港动荡正筹谋撤出的资金，全都眼睛一亮。 ![新加坡“家族办公室” 让全球富豪自动飞来](https://www.shicheng.news/images/image/1651/16517062.avif?1619429133) “家族办公室” 家族办公室的概念在欧美行之有年，目的在于协助超级富豪凝聚家族财富，并依其需求打造客制化的财富管理策略，以利家族财富能顺利传承给下一代。根据安永联合会计师事务所与新加坡星展银行针对亚洲家族办公室发布的一项报告指出，目前全球单一家族办公室（Single Family Office, SFO）超过一万间，其中一半以上都在近十五年内成立。 家族办公室是一个中央化单位，帮助协调各种家族活动。 这些活动包括为整个家族提供贯彻一致的投资策略、申报税项和整合账户等。了解成立家族办公室的目标，将有助选取合适的考虑因素，从而为家族办公室拟定最佳的架构。 家族办公室日益扮演的另一个角色，是为企业整合共同申报准则下的申报。 共同申报准则是一项信息标准，已经于全球自动交换税务和财政信息，旨在打击税务问题。 ## 15年前就布局 ## 新加坡扮亚洲先锋 研究机构Wealth-X一九年发布的报告指出，亚洲区资产达十亿美元以上的富豪有六七七位，占全球四分之一。随着亚洲富豪财富累积速度愈来愈快，各国也加紧脚步制定家族办公室相关制度；亚洲各国之中，最积极推广家族办公室的非新加坡莫属，早在十五年前就已第一波抢先布局。 新加坡经济发展局（Singapore Economic Development Board）在2004年推行了“全球商业投资者计划”（Global Investor Programme, GIP），正式对全球有钱人抛出第一道媚眼。 该计划里的家族办公室方案（Family Office Option），便是鼓励外国投资人在新加坡成立家族办公室，通过审核后即可申请移民。新加坡官方指出，目前透过GIP计划移民新加坡者已超过一千八百人。 ![新加坡“家族办公室” 让全球富豪自动飞来](https://www.shicheng.news/images/image/1651/16517063.avif?1619429133) 家族办公室方案 ## 一千八百人挟雄厚资金入籍 ## 英国戴森把总部都搬来 一千八百名移民人数，看似不大，但要知道，这一千八百人都是带着雄厚的家族资金飘洋过海而来，例如英国Dyson吸尘器创办人戴森（James Dyson）便是搭上此波浪潮，到新加坡设立家族办公室的富豪之一。 ![新加坡“家族办公室” 让全球富豪自动飞来](https://www.shicheng.news/images/image/1651/16517064.avif?1619429133) James Dyson 戴森在今年初将Dyson总部从伦敦迁移至新加坡时，也一并将其家族办公室集团 Weybourne Group迁到新加坡拓展据点，成立 Weybourne Service Singapore。Weybourne 集团在全球有五十五名员工，戴森除了用该办公室投资Dyson集团，也将其作为管理其他附属事业体的母公司，目前新加坡办公室也正在大举招募具财务背景的专业人士，准备管理其即将进驻新加坡的庞大资产。 家族办公室方案规定了单一家族办公室的架构，投资人必须成立一家控股公司，控股公司持有家族办公室一100％的股份，并只管理该单一家族的资产。 该方案也针对此架构的申请人、家族办公室与管理之资产有明确规定。申请人必须投资（资本额）至少250万元新加坡币（以下简称新币），在新加坡成立一个单一家族办公室，该办公室所管理之资产（Asset Under Management, AUM）不低于2亿元新币（约415亿元新台币）。 申请者需要有五年的创业或投资相关经验，并且个人或单一家族资产要达4亿元新币。在申请GIP计划时，申请者必须提出关于该办公室五年的营运规划与财务预测，内容包含申请者在SFO里扮演的角色、SFO如何运作，以及计划管理的资产类型。 SFO所管理之资产类型，包括一般海内外股票、债券与衍生性产品，以及银行存款都被认可，但房地产不在此列。GIP计划还要求在SFO成立第三年，必须雇用超过五名员工，且办公室年支出须达一百万元新币。 在GIP计划施行五年后，外界对新加坡的家族办公室制度兴趣逐渐提高。2009年新加坡政府又加紧脚步，针对单一家族办公室，降低其设立门槛，并给予更多优惠的税收政策。 这项法案，就是在亚太区富人圈中口耳相传的《新加坡所得税法13X条款特级基金豁免办法》（Enhanced Tier Fund Tax Incentive Scheme，简称13X条款），该法案每五年会更新一次，最新版本，即是王瑞杰在今年二月发布，效期至2024年。 新版本中，13X条款的适用资格虽仍须向新加坡金融管理局（MAS）申请，但门槛已大为降低，规定SFO管理之资产从之前二亿元新币降低为只要五千万元新币，需要雇用三名专业投资人，每年办公室花费要达二十万元新币。而且经过核准，SFO在特定金融资产获取之报酬，可以免缴所得税。尤其免税政策一出，宛如金牌横空出世，更显见新加坡政府招揽富豪的野心。 ## 有利资产传承、后代移民 ## 家族办公室数量三年增四倍 其中针对SFO所须聘雇的三位专业投资人士，并无任何资格限制，也不必一定要雇用新加坡人。换言之，成立一个单一家族办公室，可以让三位家族成员在新加坡当地工作，经过二至三年时间，即可申请在新加坡的永久居留权。这对富豪甚具吸引力，让后代进入家族办公室工作，不仅可享有移民之便利，更能让他们尽快掌握财富管理的观念，使家族资产顺利传承。 另外，在有钱人最重视的税法上，SFO在指定投资（Designated Investment）的特定收益（Specified Income），可以享有所得税豁免优惠。指定投资包含的商品或工具，基本上已是绝大多数SFO所管理的投资标的，包括公司股票、债券、期货、海外不动产等约十大类的商品，特定收益则是泛指交易或赎回金融产品的资本利得，这些在13X条款的规范下，统统免税。 新加坡金管局在今年指出，从2016年到2018年，新加坡家族办公室数量成长四倍。在勤业众信联合会计师事务所一八年针对各国财富管理竞争力调查中，新加坡也位居第二，仅次于瑞士。新加坡整体资产管理规模在去年底达3.43兆元新币，从一三年以来整体规模成长近一倍，如此好成绩，足以证明新加坡在家族办公室耕耘，已经开花结果。 不只引领亚洲国家之先，建构SFO的制度，新加坡还致力于整体金融环境的友善，尤其低税率制度也是闻名国际。企业税率统一为17％，个人资本利得不课税，更在2008年取消遗产税，目前也与全世界八十五个国家如日本、中国、马来西亚等签订双边征税协议，目的是避免双重课税，减轻位于新加坡公司的税收负担，也可能与个别国家协议减税、免税等优惠方案。 ## 政府力挺、香港动荡 ## 新加坡金融地位大提升 除了新加坡政局稳定、治安良好，位处亚太交通枢纽，新加坡在家族办公室的政策布局，是其能吸引如此多海外投资人投资的一大因素。 过去，香港与新加坡一直在竞争亚洲金融中心的地位，在现今香港政局不稳的情况下，已有多位富豪将资金转向新加坡，加上魅力不断增强的家族办公室制度助攻，新加坡的金融地位，料将持续向上提升。 ![新加坡“家族办公室” 让全球富豪自动飞来](https://www.shicheng.news/images/image/1651/16517065.avif?1619429133) 面临香港政局动荡，许多新加坡银行正在积极拓展业务，服务前来投资的富豪。 ## 一些常见的问题 **1. 您将会向家族办公室注入哪些资产？** 您可以向家族办公室注入多个类别的资产，包括金融投资，甚至是私人或公开上市公司。 资产也可以包括房地产，这个领域通常面对的问题是，到底该物业所处的司法管辖区是否征收遗产税和转移税，以及是否设有其他持有限制。 我们的部分客户拥有价值不菲的物品，例如：私人飞机、游艇、稀有艺术品、宝石和贵金属以及传家之宝等。 在决定注入哪些特定资产前，审慎考虑是至为关键的一环，因为资产的特质、所在地和其他细节，都可能影响律师向客户就相关司法管辖区所提供的税务和法律意见，从而影响对最佳资产转移方式的评估。 我们将与客户回顾可获银行接受的资产，并商讨投资策略选项。 举例说，我们可能建议对不获银行接受的资产采取另类架构，例如以私人信托公司运营业务。 **2. 家族办公室有什么投资策略和投资委托？** 首先，我们需要了解客户的投资目标和风险水平。然后，决定 将会用作于投资的个人资产金额。在了解这些细节后，我们将建议符合客户风险水平和目标的投资策略和投资产品。 至于向新加坡金融管理局和经济发展局提交申请方面，监管机构预期家族办公室就投资策略和业务投资委托订立清晰的路线图，以作为评估程序的一部分。 **3. 如何向新加坡金融管理局申请许可和税务豁免？** 当把业务成立为单一家族办公室后，家族办公室架构将纳入不同的控股公司。如果该业务计划根据Enhanced Tier Fund Tax Exemption Scheme（通常称第13X条） 申请税务豁免，便需要符合有关要求。 举例说，该办公室需要聘请最少三名投资专家，投资最少5,000万新币于基金实体，以及作出每年最少200,000新币的当地业务开支。 该业务的商业代表需要出席新加坡金融管理局的面试，我们将为客户进行协调和准备。 新加坡金融管理局希望了解该业务的投资策略和其他细节，才给予符合第13X条税务豁免的批准。 第13X条的豁免容许若干指定投资的特定收益获税项豁免。指定投资包括一系列广泛的资产，例如股票、股份、证券和衍生工具。 **4. 持续运营要求包括哪些条件？** 要成立家族办公室，首先要决定运营业务的家族办公室选址。其他行政事项包括开立所需的银行账户，以及落实信息科技系统以整合投资组合等。我们也会准备好年度税务申报和其他强制性申报，例如根据共同申报准则和海外账户纳税法案的规定。 另外，我们将会协助客户委任外部审计师，以进行年度财政审计，并与客户持续回顾投资策略。 **5. 值得考虑的传承规划工具** 为了确保家族办公室的业务可持续运营，我们需要订立家族治理指引和家族宪章（Family Constitution）。这程序有助避免创始人进行承传时引起争执或内讧。我们也需要厘定家族办公室拥有权的承传 可供选择的工具包括遗嘱、持久授权书和私人信托公司。不少客户都希望子女长大成熟时，深明业务运营和投资理财之道。因此，我们为下一代提供培训，帮助下一代更深入了解家族业务和财富管理。 **6. 家族有什么慈善策略？** 过去数年，越来越多家族办公室加入慈善的元素。办公室可考虑成立慈善信托，以捐助予特定慈善机构。家族订立慈善目标是一项良好措施，借此厘清家族希望集中于哪个特定的慈善范畴。另外，我们可以向家族介绍慈善伙伴网络，并协助举行旨在实现慈善目标的会面。 ![新加坡“家族办公室” 让全球富豪自动飞来](https://www.shicheng.news/images/image/1651/16517066.avif?1619429133)