近日，新加坡金融管理局（MAS）正式对外发布消息，宣布对S13O、S13OA、S13U这三类单一家族办公室基金的税务激励计划实施重大优化举措。此次优化聚焦于简化相关流程、减轻企业负担以及增强政策灵活度。这一调整，既是对行业长期以来诉求的积极回应，也为全球家族在新加坡进行资产配置营造了更为明晰、更为友好的政策氛围。
取消外部背调报告，隐私与效率并重
依据最新出台的政策，新加坡金融管理局（MAS）将对家族办公室基金的背景审核模式做出调整，具体内容如下：
原政策规定，自2024年10月1日起，所有新递交的S13O类申请，都必须随附一份由MAS指定的6家服务机构中任意一家出具的“合规审查报告”（Screening Report）。该报告内容需全面覆盖家族架构、受益人情况以及资金来源等关键信息。
而新政策明确，自2026年1月1日起，将取消第三方出具报告这一要求，转而由MAS内部团队直接负责背景审核工作。并且，这一调整不仅适用于所有新提交的申请，已设立的家族办公室基金同样适用。
此次政策调整将带来以下积极影响：
隐私保护升级：家族无需再向第三方机构披露敏感的家族信息，能更好地保障家族隐私安全。
成本显著降低：不再需要支付约5000美元的报告费用，有效减轻了家族办公室的经济负担。
流程效率提升：原报告流程通常需要10-12个工作日，取消第三方报告后，申请流程将更为高效快捷。
明确执行细节，提升操作灵活性
除了审核流程的简化，MAS亦同步明确了多项执行细节，为家族办公室的实际架构与日常运营提供了更清晰的指引。
投资专业人士（IP）认定标准更具弹性
家族办公室须聘请至少2名投资专业人士，且其中至少1人须为非家族成员。MAS此次明确，符合要求的投资专业人士可通过以下任一条件满足资质：
具备相关投资经验：包括个人投资经验，或曾在投资管理、研究分析、交易执行、并购咨询等专业岗位任职；
持有相关学历或专业认证：拥有会计、金融、经济、工商管理、金融工程等领域的学士或硕士学位，或持有CMFAS、CFA等受认可的专业资格。
该定义延续了政策一贯秉持的灵活性特质，有助于家族依据自身实际状况，组建真正具备投资管理专业能力的团队。
2
家族经营企业可纳入基金投资范围
针对家族能否将自身经营的企业股权纳入家办基金架构，MAS给出了肯定答复，并明确了相关规则：
允许持有且无比例限制：家办基金可以持有家族经营企业的股权，且无最高持股比例限制。
AUM计算规则明确：这部分股权不计入最低资产管理规模（AUM）的达标要求中，但只要其属于“指定投资”范围，仍可计入基金总AUM，用于满足如年度本地业务支出等其他相关要求。
架构使用限制：家办基金不得作为任何经营性公司的内部资金管理平台使用。此外，若为S13U基金，则不可由新加坡境内的经营性公司或企业集团直接或间接持有。
这一系列说明，为那些既持有家族企业又拥有金融资产，且期望实现一体化管理的家族，提供了至关重要的合规指引，清晰界定了监管范围。
未来持续优化
MAS在公告里清晰表明，会持续对税务激励计划展开优化工作，相关修订预计于2025至2026年这个时间段逐步推行落实。这也就表明，家族办公室在新加坡的发展依旧能够获得持续性的政策扶持，并且具备较为灵活的发展空间。
